Engagements en
finance d’entreprise
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Engagement en finance d’entreprise – industrie de l’énergie
Representative Engagement · Energy & Industrial Risk Assessment
Allemagne | Évaluation des risques
Développement de scénarios de risque et évaluation de leur impact sur la valeur actuelle nette d’un projet industriel capitalistique majeur (Investissements > XXX MEUR) pour une société énergétique multinationale cotée opérant en Allemagne.
Mission centrée sur l’analyse des risques, la modélisation de scénarios et les stress tests dans un environnement énergie et infrastructures à forte intensité capitalistique.
Périmètre d’intervention
- Développement de scénarios de risque (techniques, opérationnels, marché et réglementaires)
- Quantification de l’impact sur la valeur du projet via analyse VAN
- Simulations et analyses de sensibilité macroéconomique
- Stress testing sous différentes conditions de marché
- Recommandations stratégiques pour la gestion des risques et le pilotage du projet
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Mission en finance d’entreprise – fonds d’investissement
Representative Engagement · Asset Management & Financial Services
Suisse | Management Buy-In
Réalisation d’une évaluation d’actions dans le cadre d’une opération de management buy-in au sein d’un groupe international de gestion d’actifs disposant d’actifs sous gestion significatifs (AUM > XXX MEUR) en Suisse.
Mission centrée sur l’évaluation financière, l’analyse de gouvernance et la structuration transactionnelle dans un environnement international de gestion d’actifs.
Périmètre d’intervention
- Évaluation au niveau du fonds selon plusieurs méthodologies financières
- Analyse des droits de gestion et des structures de gouvernance
- Évaluation des actifs sous gestion (AUM) et des structures de frais
- Recommandations relatives à la structuration de la transaction
- Contribution à la préparation d’une fairness opinion
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Engagement de gouvernance pré-cotation – industrie pétrolière
Representative Engagement · Energy & Industrial Assets · Special Situations
Suisse | Cadre de gouvernance en contexte de séparation et de cotation
Conception du référentiel de gouvernance, d’investissement et de contrôle d’un groupe pétrolier international (chiffre d’affaires X Mrds USD), à l’occasion de la séparation et de l’introduction en bourse de sa filiale d’exploration-production sur un marché nord-américain.
Référentiel d’une soixantaine de règles réparties en neuf domaines, du code de déontologie aux systèmes d’information, conduit avec une vingtaine de dirigeants fonctionnels et opérationnels et approuvé au niveau du Conseil de Surveillance.
Périmètre d’intervention
- Dossier d’investissement standardisé : évaluation stratégique, technique, financière (valeur actuelle nette, taux de rendement interne, délai de récupération), juridique et fiscale, et évaluation des partenaires en coentreprise
- Processus de désinvestissement : valorisation de l’actif, prix de réserve, dossier de cession, appel d’offres, vérification préalable des acquéreurs et sortie sans risque résiduel
- Délégation de pouvoirs : matrice d’approbation et de double signature, seuils d’acquisition et de cession jusqu’au Conseil de Surveillance
- Opérations sur le capital et structure du groupe : créations et liquidations de sociétés, entrées en capital, garanties maison mère
- Limites de position et de perte du trading, limites de crédit par contrepartie et gestion des risques